康宁终身保险交满20年后如果要返回只能终止合同，也就是退保，按保单现金价值退。按照现金价值算估计交费满期后只能退回本金（可能略少一点），因为康宁终生是一个保障型险种，保终生的，就是在保单有效期内保险公司承担风险（意外、大病、身故）的赔付责任。
一、康宁终身保险责任
1、重大疾病保险金
被保险人于本合同生效（或最后复效）之日起一百八十日后，初次发生并经专科医生明确诊断患本合同所指的重大疾病（无论一种或多种），本公司按基本保险金额的300%给付重大疾病保险金，本合同终止。
2、身故保险金
被保险人身故，本公司按基本保险金额的300%给付身故保险金，本合同终止。
二、康宁终身保险费
保险费交付方式分为一次性交付和分期交付两种。交付方式为分期交付的，交费期间分为十年和二十年两种，交付方式分为年交和半年交两种，由投保人在投保时选择。